Тонка капіталізація: сутність і правила застосування в системі руху глобальних фінансових потоків
Date
2016
Journal Title
Journal ISSN
Volume Title
Publisher
Видавничий дім «Сова»
Abstract
У статті розкрито економічну сутність тонкої капіталізації як новітнього методу зменшення податкового навантаження
всередині групи підприємств, зареєстрованих у різних юрисдикціях. У цьому випадку відбувається підміна інструментів
власного капіталу (інвестування в статутний капітал підприємства-реципієнта з подальшим отриманням дивідендів від
такої інвестиції) на інструменти залученого капіталу (перерахування коштів реципієнту у вигляді кредиту з подальшою
сплатою відсотків за користування таким кредитом і необмеженою пролонгацією термінів його погашення). Такий метод
мінімізації податку на прибуток останніми роками широко використовується всередині транснаціональних компаній.
У зв’язку з поширенням застосування таких схем мінімізації податків виникає необхідність боротьби з ними на рівні
держави, законодавчими та адміністративними методами. Розглянуто вітчизняну і міжнародну практику застосування
підприємствами принципів тонкої капіталізації як засобу мінімізації податкового навантаження та наявні методи боротьби з
такими схемами мінімізації податку на прибуток.
The article deals with the economic substance of thin capitalization as the newest method of reducing the tax burden within the group
of companies registered in various jurisdictions. In this case, the equity instruments (investment in the authorized capital of the recipient
company followed by receiving dividends from this investment) are replaced by the instruments of debt capital (money transfer to the recipient
as a loan with the subsequent payment of interest for use of the loans and unlimited prolongation of its repayment’s terms). This method of
minimizing income tax in recent years is widely used within multinational companies. In connection with the extension of these schemes to
minimize taxes it’s necessary to fight them at the state level by using legislative and administrative methods. The national and international
practice of use by the companies of thin capitalization principles as a tool of the tax burden minimizing, and existing methods of fighting such
schemes to minimize income tax were studied.
В статье раскрыта экономическая сущность тонкой капитализации как новейшего метода уменьшения налоговой нагрузки
внутри группы предприятий, зарегистрированных в разных юрисдикциях. В данном случае происходит подмена инструментов
собственного капитала (инвестирование в уставный капитал предприятия-реципиента с последующим получением
дивидендов от такой инвестиции) на инструменты привлеченного капитала (перечисление средств реципиенту в виде
кредита с последующей уплатой процентов за пользование таким кредитом и неограниченной пролонгацией сроков его
погашения). Такой метод минимизации налога на прибыль в последние годы широко используется внутри транснациональных
компаний. В связи с распространением применения таких схем минимизации налогов возникает необходимость борьбы с ними
на уровне государства законодательными и административными методами. Рассмотрены отечественная и международная
практика применения предприятиями принципов тонкой капитализации как средства минимизации налоговой нагрузки и
существующие методы борьбы с такими схемами минимизации налога на прибыль.
Description
Keywords
Тонка капіталізація, податок, податкове навантаження, мінімізація податкового навантаження, кредит, відсотки за кредитом, власний капітал, Thin capitalization, tax, tax load, tax load minimization, loan, loan interest, equity, Тонкая капитализация, налог, налоговая нагрузка, минимизация налоговой нагрузки, кредит, проценты по кредиту, собственный капитал
Citation
Проскура К. П. Тонка капіталізація: сутність і правила застосування в системі руху глобальних фінансових потоків / Проскура К. П. // Незалежний аудитор. – 2016. – № 15. – С. 29–37.