Справедлива ціна опціонів — проблеми визначення на прикладі біотехнологічних компаній
Loading...
Date
2009-03-25
Journal Title
Journal ISSN
Volume Title
Publisher
ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана»
Abstract
Встановлено, що ринкове ціноутворення опціонів біотехнологічних компаній США не відповідає припущенням, зробленим у 80-х роках Ф. Блеком, М. Шоулсом, Р. Мертоном
при створенні формули справедливої оцінки ціни опціону CALL європейського типу на акції. На основі використання теорії хаосу автором визначені принципові розбіжності щодо підходу у ціноутворенні опціонів, який й досі використовується учасниками ринку. Сформульовані основи методології для побудови більш досконалих оцінок ціни опціонів для біотехнологічних компаній.
Description
Keywords
опціони, акції, ціноутворення акцій, біотехнологічні компанії
Citation
Силантьєв С. О. Справедлива ціна опціонів — проблеми визначення на прикладі біотехнологічних компаній / С. О. Силантьєв // Формування ринкової економіки: зб. наук. пр. / М-во освіти і науки України, ДВНЗ «Київ. нац. екон. ун-т ім. Вадима Гетьмана» ; редкол.: О. О. Бєляєв (відп. ред.) [та ін.]. – Київ: КНЕУ, 2009. – Вип. – 22. – С. 536–548.