Browsing by Author "Baranov, Andrii"
Now showing 1 - 19 of 19
Results Per Page
Sort Options
Item InsurTech як драйвер розвитку страхового ринку(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2021-10-27) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичItem Вартість страхової компанії: теоретико-методологічні домінанти формування та управління(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2021) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей Леонидович; Гаманкова, Ольга ОлексіївнаУ дисертації систематизовано та обґрунтовано теоретичні та методологічні засади дослідження вартості страхової компанії. Виокремлено рушійні сили її формування. Обґрунтовано необхідність запровадження вартісно-орієнтованого управління у вітчизняну страхову практику. Розроблено методичні підходи до оцінювання вартості страхової компанії. Розкрито способи адаптації окремих моделей оцінювання до специфіки її діяльності. Досліджено підходи до формування структури капіталу страховика, яка має ґрунтуватися на збільшенні частки та зниженні вартості залученого капіталу, що полягає у мінімізації витрат на ведення справи. Обґрунтовано, що метою управління страховим портфелем в рамках вартісно-орієнтованого підходу має бути не формування повністю збалансованого портфеля, а постійне збільшення його кількісних показників з одночасним покращенням якісних характеристик. Визначено тенденції розвитку страхової компанії в умовах діджиталізації, її наслідки та переваги для страхового бізнесу. Розроблено шляхи подолання асиметрії інформації між основними стейкхолдерами компанії з метою зниження агентських й трансакційних витрат та збільшення її вартості. Доведено, що для страхових компаній найефективнішою буде дивізіональна структура управління, побудована на регіональному принципі/ Theoretical and methodological principles of research of the value of an insurance company have been systematized and substantiated in the thesis. The motive forces of its formation are distinguished. The necessity of introduction of value-based management into domestic insurance practice is substantiated. Methodical approaches to the valuation of the insurance company have been developed. The ways of adaptation of individual evaluation models to the specifics of its activity are revealed. Approaches to the formation of the insurer’s capital structure due to increasing the share and reducing the cost of attracted capital, which is to minimize the costs of doing business, are investigated. It is substantiated that the purpose of managing an insurance portfolio in frames of the value-oriented approach should not be the formation of a fully balanced portfolio, but a constant increase of its quantitative indicators, while improving the quality characteristics. The tendencies of the development of the insurance company in terms of digitization, its consequences and advantages for the insurance business are determined. Ways of overcoming asymmetry of information among the main stakeholders of the company have been developed in order to reduce both agency expenditures and transaction costs and to increase its value. It is proved that for the insurance companies the divisive management structure based on the regional principle will be most effective. В диссертации систематизированы и обоснованы теоретические и методологические основы исследования стоимости страховой компании. Раскрыта природа взаимоотношений сторон договора страхования и принципа взаимной добросовестности в их отношениях путем идентификации трансакционных издержек страховой компании на каждом этапе взаимодействия. Минимизации таких расходов можно достичь за счет сокращения бюрократизации, использования новейших информационных и коммуникационных технологий, автоматизации бизнес-процессов и тому подобное. Обосновано, что взгляд на стоимость страховой компании в контексте сочетания одновременно двух форм ее проявления: полезности, которую она приносит, и ценности активов, которыми владеет – даст возможность увидеть целостную картину тех экономических отношений, складывающихся в процессе формирования, оценки и управления стоимостью страховщика. Обоснована необходимость внедрения стоимостно-ориентированного управления в отечественную страховую практику. Определены основные преимущества и недостатки использования стоимостного подхода в страховом бизнесе. Выделены движущие силы, которые формируют стоимость страховой компании, с помощью построения дерева факторов стоимости. Разработаны методические подходы к оценке стоимости страховой компании. Обосновано использование метода дисконтирования денежного потока на собственный капитал среди методов доходного подхода, отраслевых коэффициентов – среди сравнительного, чистых активов – среди затратного. Аргументированно целесообразность рассматривать денежный поток от страхового бизнеса в целом, не разбивая его по видам деятельности. Доказано, что базой сравнения страховых компаний является величина страхового портфеля, определенная по чистым нетто-премиям. Исследуются подходы к формированию структуры капитала страховщика, которая должна основываться на увеличении доли и снижении стоимости привлеченного капитала. Обосновано, что стоимость привлечения этого капитала нужно определять с позиции величины расходов на его формирование и обслуживание, то есть как цену, которую страховщик платит за его привлечение. Такими расходами будут аквизиционные, инкассационные и ликвидационные расходы, а также другие расходы, относящиеся к себестоимости реализации страховых услуг. Доказана необходимость разделения инвестиционной деятельности страховой компании на две отдельные составляющие: собственно инвестиционную и часть инвестиционной деятельности, которую следует отнести к операционной деятельности. Такое деление обусловлено различными видами капитала, которые используются для осуществления таких инвестиций. Доказана необходимость классификации видов рисков страховой компании за счет выделения, дополнительно к существующим, такого классификационного признака как инструментарий управления (риски внутренней и внешней среды, страховые риски и риски, связанные со страховой деятельностью). Это позволило систематизировать множество рисков, учесть их специфику и обосновать с точки зрения стоимостно-ориентированного управления методы воздействия на последнюю группу рисков: трансформация, трансфер и финансирование. Обосновано, что целью управления страховым портфелем в рамках стоимостно-ориентированного подхода должно быть не формирование полностью сбалансированного портфеля, а постоянное увеличение его количественных показателей с одновременным улучшением качественных характеристик. Такая трансформация цели позволит увеличить другие финансовые и нефинансовые показатели деятельности страховой компании и достичь балансирования интересов всех стейкхолдеров. Определены тенденции развития страховой компании в условиях диджитализации, ее последствия и преимущества для страхового бизнеса. Разработаны пути преодоления асимметрии информации между основными стейкхолдерами компании с целью снижения агентских и трансакционных издержек и увеличения ее стоимости. Доказано, что для страховых компаний эффективной будет дивизиональная структура управления, построенная на региональном принципе.Item Вартість страхової компанії: теоретико-методологічні домінанти формування та управління(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2021) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей Леонидович; Гаманкова, Ольга ОлексіївнаУ дисертації систематизовано та обґрунтовано теоретичні та методологічні засади дослідження вартості страхової компанії. Виокремлено рушійні сили її формування. Обґрунтовано необхідність запровадження вартісно-орієнтованого управління у вітчизняну страхову практику. Розроблено методичні підходи до оцінювання вартості страхової компанії. Розкрито способи адаптації окремих моделей оцінювання до специфіки її діяльності. Досліджено підходи до формування структури капіталу страховика, яка має ґрунтуватися на збільшенні частки та зниженні вартості залученого капіталу, що полягає у мінімізації витрат на ведення справи. Обґрунтовано, що метою управління страховим портфелем в рамках вартісно-орієнтованого підходу має бути не формування повністю збалансованого портфеля, а постійне збільшення його кількісних показників з одночасним покращенням якісних характеристик. Визначено тенденції розвитку страхової компанії в умовах діджиталізації, її наслідки та переваги для страхового бізнесу. Розроблено шляхи подолання асиметрії інформації між основними стейкхолдерами компанії з метою зниження агентських й трансакційних витрат та збільшення її вартості. Доведено, що для страхових компаній найефективнішою буде дивізіональна структура управління, побудована на регіональному принципі/ Theoretical and methodological principles of research of the value of an insurance company have been systematized and substantiated in the thesis. The motive forces of its formation are distinguished. The necessity of introduction of value-based management into domestic insurance practice is substantiated. Methodical approaches to the valuation of the insurance company have been developed. The ways of adaptation of individual evaluation models to the specifics of its activity are revealed. Approaches to the formation of the insurer’s capital structure due to increasing the share and reducing the cost of attracted capital, which is to minimize the costs of doing business, are investigated. It is substantiated that the purpose of managing an insurance portfolio in frames of the value-oriented approach should not be the formation of a fully balanced portfolio, but a constant increase of its quantitative indicators, while improving the quality characteristics. The tendencies of the development of the insurance company in terms of digitization, its consequences and advantages for the insurance business are determined. Ways of overcoming asymmetry of information among the main stakeholders of the company have been developed in order to reduce both agency expenditures and transaction costs and to increase its value. It is proved that for the insurance companies the divisive management structure based on the regional principle will be most effective. В диссертации систематизированы и обоснованы теоретические и методологические основы исследования стоимости страховой компании. Раскрыта природа взаимоотношений сторон договора страхования и принципа взаимной добросовестности в их отношениях путем идентификации трансакционных издержек страховой компании на каждом этапе взаимодействия. Минимизации таких расходов можно достичь за счет сокращения бюрократизации, использования новейших информационных и коммуникационных технологий, автоматизации бизнес-процессов и тому подобное. Обосновано, что взгляд на стоимость страховой компании в контексте сочетания одновременно двух форм ее проявления: полезности, которую она приносит, и ценности активов, которыми владеет – даст возможность увидеть целостную картину тех экономических отношений, складывающихся в процессе формирования, оценки и управления стоимостью страховщика. Обоснована необходимость внедрения стоимостно-ориентированного управления в отечественную страховую практику. Определены основные преимущества и недостатки использования стоимостного подхода в страховом бизнесе. Выделены движущие силы, которые формируют стоимость страховой компании, с помощью построения дерева факторов стоимости. Разработаны методические подходы к оценке стоимости страховой компании. Обосновано использование метода дисконтирования денежного потока на собственный капитал среди методов доходного подхода, отраслевых коэффициентов – среди сравнительного, чистых активов – среди затратного. Аргументированно целесообразность рассматривать денежный поток от страхового бизнеса в целом, не разбивая его по видам деятельности. Доказано, что базой сравнения страховых компаний является величина страхового портфеля, определенная по чистым нетто-премиям. Исследуются подходы к формированию структуры капитала страховщика, которая должна основываться на увеличении доли и снижении стоимости привлеченного капитала. Обосновано, что стоимость привлечения этого капитала нужно определять с позиции величины расходов на его формирование и обслуживание, то есть как цену, которую страховщик платит за его привлечение. Такими расходами будут аквизиционные, инкассационные и ликвидационные расходы, а также другие расходы, относящиеся к себестоимости реализации страховых услуг. Доказана необходимость разделения инвестиционной деятельности страховой компании на две отдельные составляющие: собственно инвестиционную и часть инвестиционной деятельности, которую следует отнести к операционной деятельности. Такое деление обусловлено различными видами капитала, которые используются для осуществления таких инвестиций. Доказана необходимость классификации видов рисков страховой компании за счет выделения, дополнительно к существующим, такого классификационного признака как инструментарий управления (риски внутренней и внешней среды, страховые риски и риски, связанные со страховой деятельностью). Это позволило систематизировать множество рисков, учесть их специфику и обосновать с точки зрения стоимостно-ориентированного управления методы воздействия на последнюю группу рисков: трансформация, трансфер и финансирование. Обосновано, что целью управления страховым портфелем в рамках стоимостно-ориентированного подхода должно быть не формирование полностью сбалансированного портфеля, а постоянное увеличение его количественных показателей с одновременным улучшением качественных характеристик. Такая трансформация цели позволит увеличить другие финансовые и нефинансовые показатели деятельности страховой компании и достичь балансирования интересов всех стейкхолдеров. Определены тенденции развития страховой компании в условиях диджитализации, ее последствия и преимущества для страхового бизнеса. Разработаны пути преодоления асимметрии информации между основными стейкхолдерами компании с целью снижения агентских и трансакционных издержек и увеличения ее стоимости. Доказано, что для страховых компаний эффективной будет дивизиональная структура управления, построенная на региональном принципе.Item Власний капітал страхових корпорацій: сутність і структура(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2016) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичУ статті поглиблено теоретико-методичні засади щодо сутності та визначення власного капіталу страхових корпорацій. Автором використано абстрактно-логічний метод (у процесі теоретичних умовиводів і формування висновків); методи структурного та статистичного аналізу (у процесі дослідження динаміки і структури власного капіталу страхових корпорацій України); емпіричні методи досліджень (порівняння). Визначено власний капітал страхової корпорації як загальну суму засобів (переважно у грошовій формі), акумульовану за рахунок внесків власників і з внутрішніх джерел страховика, які авансуються в частину його активів для забезпечення його розвитку та додаткового фінансового забезпечення виконання страхових зобов’язань. Здійснено порівняльну характеристику підходів до визначення складу власного капіталу страховика згідно з міжнародними та національними стандартами бухгалтерського обліку. Детально проаналізовано структуру власного капіталу страхових корпорацій України.Item Деякі особливості державного регулювання страхового ринку України в умовах воєнного стану(ДННУ “Академія фінансового управління”, 2022) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей Леонидович; Баранова, Олена Володимирівна; Baranova, Olena; Баранова, Елена ВладимировнаВступ. Війна в Україні та відповідні дії з боку держави щодо підтримки учасників страхового ринку виявили багато проблем, які протягом багатьох років ігнорувалися або недостатньою мірою опрацьовувалися регулятором. Проблематика. Визначення ролі та особливостей державного регулювання страхового ринку України в умовах воєнного стану. Мета – уточнення концептуальних підходів щодо змісту, мети та форм державного регулювання страхового ринку України, а також оцінка нормативно-правового регулювання діяльності страхових компаній з боку Національного банку України (НБУ). Методи. Використано критичний аналіз, методи наукового узагальнення й систематизації, аналізу, синтезу, групування, порівняння та абстрактно-логічний. Результати. Уточнено концептуальні положення щодо державного регулювання страхового ринку України. Визначено його зміст, мету та форми здійснення. Проведено порівняльний аналіз нормативно-правових актів, прийнятих НБУ після початку збройної агресії проти України й запровадження воєнного стану і розкрито їхній вплив на діяльність учасників вітчизняного страхового ринку та його подальший розвиток. Активна нормотворча діяльність регулятора спрямовувалася насамперед на забезпечення надійності та стабільності функціонування банківської системи. Лише кілька нормативних актів безпосередньо стосувалися діяльності учасників страхового ринку. Розкрито зміст причин необхідності купівлі валюти страховиками та здійснення транскордонних валютних платежів. Висновки. Страховий ринок та його учасники потребують значно більшої державної підтримки, активних заходів щодо сприяння з боку регулятора, а також упровадження реальних кроків з дерегуляції та спрощення вимог до їхньої діяльності. У короткостроковій перспективі до завдань НБУ доцільно віднести забезпечення виконання страховиками своїх зобов’язань перед страхувальниками та закладення фундаменту для подальшого розвитку ринку. Повна лібералізація здійснення транскордонних валютних платежів дасть можливість отримати захист від найпотужніших світових страхових та перестраховувальних корпорацій. Водночас рекомендовано перенести терміни введення в дію нових підзаконних актів та продовжити мораторій на незастосування заходів впливу, що дасть змогу страховому бізнесу сконцентруватися на професійній діяльності. Introduction. The war in Ukraine and the corresponding actions of the state to support insurance market participants revealed many problems that were ignored or insufficiently worked out by the regulator for many years. Problem Statement. Determination of the role and features of the state regulation of the insurance market of Ukraine in the conditions of a full-scale war. Purpose. Clarification of conceptual approaches regarding the content, purpose and forms of state regulation of the insurance market of Ukraine, as well as the analysis of the regulatory and legal regulation of the activity of insurance companies by the NBU. Methods. The research was conducted using critical analysis, methods of scientific generalization and systematization, analysis, synthesis, grouping, comparison, and abstract-logical. Results. The conceptual provisions regarding state regulation of the insurance market of Ukraine have been clarified. Its content, purpose and forms of implementation are defined. A comparative analysis of legal acts adopted by the NBU after the start of armed aggression against Ukraine and the introduction of martial law was carried out, and their impact on the activities of participants in the domestic insurance market and its further development was determined. The regulator's active rule-making activity was aimed primarily at ensuring the reliability and stability of the banking system. Only a few normative acts directly related to the activities of insurance market participants. The content of the reasons for the need to purchase currency by insurers and make cross-border currency payments is revealed. Conclusions. The insurance market and its participants need significantly more government support, active measures to promote their activities by the regulator, as well as the implementation of real steps to deregulate and simplify requirements for their activities. In the short term, the tasks of the NBU should include ensuring that insurers fulfill their obligations to policyholders and laying the foundation for further market development. Full liberalization of cross-border currency payments will provide an opportunity to receive protection from the world's most powerful insurance and reinsurance corporations. At the same time, it is recommended to postpone the deadlines for the introduction of new by-laws and to extend the moratorium on non-application of influence measures, which will allow the insurance business to concentrate on professional activities.Item Законодательные требования к собственному капиталу украинских страховых компаний(Государственный институт управления и социальных технологий БГУ, 2016-09) Баранов, Андрей Леонидович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрій Леонідович; Баранова, Елена Владимировна; Baranova, Olena; Баранова, Олена ВолодимирівнаItem Застосування методу грошових потоків в оцінюванні вартості страхової компанії(Видавничий Дім «ІНЖЕК», 2019) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичМета статті полягає в дослідженні методу грошових потоків та особливостей його застосування в оцінюванні вартості страхової компанії. Розглянуто вплив специфіки страхового бізнесу на процес оцінювання вартості страхової компанії методами дохідного підходу. Виявлено, що більш доцільним для оцінювання вартості страхової компанії є використання грошового потоку на власний капітал. З метою визначення вартості власного капіталу страхової компанії обґрунтовано необхідність розглядати грошовий потік від страхового бізнесу загалом, не розбиваючи його за видами діяльності. Визначено алгоритм розрахунку грошового потоку на власний капітал страховика. Запропонований підхід до визначення грошового потоку на власний капітал може бути використаний для аналізу ефективності здійснення страхової діяльності, обґрунтування нових проектів страхової компанії, оцінювання та управління вартістю страхової компанії. Перспективою подальших досліджень у даному напрямі є розроблення детальної методики визначення вартості страхової компанії. The article is aimed at researching the method of cash flows and features of its use in the estimation of the value of insurance company. The impact of the specifics of the insurance business on the process of estimating the value of insurance company by means of the profitable approach is considered. It is identified that an estimation of the value of insurance company can be more appropriate when using the cash flow to the equity. In order to define the value of the equity of an insurance company, the need to consider the cash flow from the insurance business as a whole, without dividing into activity types, is substantiated. The algorithm for calculating cash flow to the insurer’s equity is defined. The proposed approach to defining the cash flow to the equity can be used to analyze the efficiency of insurance activities, substantiate new projects of insurance company, estimate and manage the value of insurance company. Prospect for further research in this direction is elaboration of a detailed methodology for defining the value of insurance company. Цель статьи заключается в исследовании метода денежных потоков и особенностей его применения в оценке стоимости страховой компании. Рассмотрено влияние специфики страхового бизнеса на процесс оценки стоимости страховой компании методами доходного подхода. Выявлено, что более целесообразным для оценки стоимости страховой компании является использование денежного потока на собственный капитал. С целью определения стоимости собственного капитала страховой компании обоснована необходимость рассматривать денежный поток от страхового бизнеса в целом, не разбивая его по видам деятельности. Определен алгоритм расчета денежного потока на собственный капитал страховщика. Предложенный подход к определению денежного потока на собственный капитал может быть использован для анализа эффективности осуществления страховой деятельности, обоснования новых проектов страховой компании, оценки и управления стоимостью страховой компании. Перспективой дальнейших исследований в данном направлении является разработка детальной методики определения стоимости страховой компании.Item Концептуальні засади державного регулювання страхового ринку(Черкаський навчально-науковий інститут Університету банківської справи, 2022) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей Леонидович; Баранова, Олена Володимирівна; Baranova, Olena; Баранова, Елена ВладимировнаУ статті висвітлено основні поняття теорії державного регулювання. Здійснено порівняльний аналіз різних підходів до трактування об’єкту та мети такого регулювання. Зосереджено увагу на розмежуванні понять «державне регулювання» та «державний нагляд». Запропоновано авторське визначення державного регулювання страхового ринку. В статье отражены основные понятия теории государственного регулирования. Осуществлен сравнительный анализ разных подходов к трактовке объекта и цели такого регулирования. Сосредоточено внимание на разграничении понятий «государственное регулирование» и «государственный надзор». Предложено авторское определение государственного регулирования страхового рынка.Item Концептуальні засади страхового менеджменту(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2017) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичМета дослідження. Сформувати концептуальні засади страхового менеджменту. Методологія. Автором булидосліджені необхідність, передумови виникнення та мета страхового менеджменту. Використано абстрактно-логічний метод (у процесі теоретичних умовиводів і формування висновків), метод порівняльного аналізу (у процесі дослідження різних понять) та емпіричні методи досліджень. Отримані результати. Були сформульовані необхідність і передумови виникнення, об’єкт і суб’єкти, а також мета страхового менеджменту. Обґрунтовано доцільність управління страховою компанією в рамках парадигми вартісно-орієнтованого менеджменту. Цінність дослідження. Такий підхід до управління дозволить врахувати інтереси всіх зацікавлених осіб страховика, забезпечити його могутність за рахунок припливу зовнішнього капіталу, об’єднати зусилля менеджерів усіх внутрішньокорпоративних рівнів управління на досягнення єдиного результату. Управління страховою компанією, яке буде базуватися на критерії її вартості, дозволить вирішити не лише проблеми власників щодо зростання їх добробуту, але й дасть можливість вирішити проблеми страхового ринку України, насамперед, підвищити капіталізацію самих страхових компаній і ринку загалом.Item Концептуальні підходи до розуміння природи страховика(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2017) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичМета дослідження. Сформувати нові концептуальні підходи до розуміння природи страховика як одного з основних суб’єктів страхових відносин. Методологія. Автором здійснено порівняльний аналіз категоріально-понятійного апарату страхової науки, що застосовується для позначення страховика. Використано абстрактно-логічний метод (у процесі теоретичних умовиводів і формування висновків), метод порівняльного аналізу (в процесі дослідження різних понять) та емпіричні методи досліджень. Отримані результати. Було встановлено, що поняття «страховик», «страхова організація», «страхове товариство» та «страхова компанія» мають різне змістовне наповнення і не можуть використовуватися як синоніми. Обґрунтовано можливість використання та дано визначення поняттю «страхова корпорація». Цінність дослідження. Уточнення понятійно-категоріального апарату в страховій науці та практиці дасть можливість змінити концептуальні підходи до розуміння природи страховика та зробити крок до їх інтеграції у світовий економічний простір. І наука, і практика, і законодавство повинні оперувати єдиними поняттями, якими оперує весь світ.Item Необхідність страхування воєнно-політичних ризиків в Україні(Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана, 2024-04-18) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, AndriiItem Особливості визначення рівня конкуренції на страховому ринку України(Український інститут розвитку фондового ринку, 2011) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичItem Особливості застосування вартісно-орієнтованого підходу в управлінні страховою компанією(ДВНЗ «Київський національний університет імені Вадима Гетьмана», 2018) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичМета дослідження. Обґрунтувати необхідність та особливості впровадження вартісно-орієнтованого підходу в управлінні страховою компанією. Методологія. Автором були досліджені переваги та недоліки застосування вартісно-орієнтованого менеджменту в страховому бізнесі. Для цього було детально проаналізовано основні засади цієї концепції та обґрунтовано можливість їх впровадження страховими компаніями. Використано абстрактно-логічний метод (в процесі теоретичних умовиводів і формування висновків), метод порівняльного аналізу (в процесі дослідження різних понять), методи структурного й статистичного аналізу (в процесі дослідження організаційно-правової форми вітчизняних страховиків) та емпіричні методи досліджень. Отримані результати. Було виділено окремі групи стейкхолдерів страхової компанії та їхні інтереси. Автором обґрунтовано, що об’єднати та врахувати всі ці інтереси може концепція вартісно-орієнтованого менеджменту. Вона має низку переваг та недоліків, які було розглянуто через призму її застосування в страховому бізнесі. Цінність дослідження. Застосування вартісно-орієнтованого підходу до управління страховою компанією дозволить врахувати та поєднати інтереси всіх стейкхолдерів страховика через виділення окремих видів його вартостей. Вартісно-орієнтоване управління дасть можливість впровадити стратегічне управління страховиками, інвестувати у найбільш ефективні та прибуткові проекти, впровадити інноваційні технології у діяльність компаній, підвищити їх капіталізацію. Research objective. The objective of this article is to substantiate the necessity and peculiarities of implementation of the value-oriented approach in the management of an insurance company. Methodology. The author examined the advantages and disadvantages of using value-oriented management in insurance business. For this purpose, the basic principles of this concept were analyzed in detail, and the possibility of their introduction by insurance companies was substantiated. The study uses abstract-logical method (for the theoretical reasoning and the formation of conclusions), method of comparative analysis (for various concepts analysis), methods of structural and statistical analysis (at studying the organizational and legal forms of domestic insurers), and empirical methods of research. Findings. The author identified separate groups of stakeholders for an insurance company and their interests. The study substantiates that the concept of value-oriented management is able to consider and combine all of these interests. The concept has a number of advantages and disadvantages that were examined through its application in the insurance business. Value Added. Applying a value-based approach to insurance company management makes possible to consider and combine interests of all stakeholders of an insurer through the revealing of certain types of its values. Value-oriented management fosters implementation of strategic management for insurers, investments in the most effective and profitable projects, introduction of innovative technologies into the activities of companies, and increasing their capitalization.Item Погляд на страховика в умовах оновленого регулювання та посилення вимог(Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана, 2023-03-23) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичItem Сутність і напрями інвестиційної діяльності страхових компаній(ДННУ “Академія фінансового управління”, 2015) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичУ статті висвітлено теоретико-методологічні засади сутності й визначення інвестицій та інвестиційної діяльності страхових компаній. Обґрунтовано вживання поняття “інвестиції страхової компанії” стосовно вкладення власного, позикового й залученого капіталів, переважно в грошовій формі, в різні активи та фінансові інструменти інших суб’єктів господарювання з метою підвищення ринкової вартості страховика, а також досягнення іншого економічного чи позаекономічного ефекту. Доведено необхідність поділу інвестиційної діяльності на дві окремі складові: власне інвестиційну та частину інвестиційної діяльності, яку слід віднести до операційної. Такий поділ інвестиційної діяльності здійснюється на основі виду капіталу, котрий використовується для інвестування. Проведено аналіз структури інвестиційного портфеля європейських страховиків. На підставі критичного аналізу й узагальнень структури активів, у які вітчизняні страховики вкладають власні кошти та кошти страхових резервів, зроблено висновки і сформульовано пропозиції щодо розвитку цього сегмента страхового ринку. The article deals with theoretical and methodological basis of the essence and definition of investment and investment activities of insurance companies. Author has substantiated the use of the term “investment of the insurance company” concerning investment of own and debt capital mostly in cash, in various assets and financial instruments of other entities in order to increase the market value of the insurer and to achieve an economic or non-economic effect. The author has proved the need to divide investment activities into two components: the actual investment activities and investment activities, which should be classified as operating activities. Such division of investment activities is based on the type of capital used for investment. It is conducted analysis of the structure of the European insurers’ investment portfolio. Based on critical analysis and generalizations of asset structure in which national insurers invest their own funds and insurance reserves, the authors has made conclusions and has formulated proposals on further development of this segment of the insurance market. В статье рассмотрены теоретико-методологические основы сущности и определения инвестиционной и инвестиционной деятельности страховых компаний. Автор обосновал использование термина «вложение страховой компании» в отношении вложения собственного и заемного капитала, в основном, в денежной форме, в различные активы и финансовые инструменты других лиц с целью увеличения рыночной стоимости страховщика и достижения экономической выгоды. или неэкономический эффект. Автором обоснована необходимость разделения инвестиционной деятельности на две составляющие: собственно инвестиционную деятельность и инвестиционную деятельность, которую следует отнести к операционной деятельности. Такое разделение инвестиционной деятельности основано на типе капитала, используемого для инвестирования. Проведен анализ структуры инвестиционного портфеля европейских страховщиков.Item Трансакційні витрати у діяльності страхових інституцій(Західноукраїнський національний університет, 2022) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичВступ. Концепція трансакційних витрат відіграє важливу роль для розуміння взаємовідносин страховик-страхувальник, принципу взаємної сумлінності у відносинах цих учасників, природи страхової компанії, управління страховими відносинами з метою збільшення величини страхового портфеля та підвищення платоспроможності, зростання вартості страховика. Наявність трансакційних витрат на практиці призводить до зниження ефективності функціонування страхових інститутів, а також до зменшення фінансових результатів діяльності страхових інституцій. Метою дослідження є теоретичне обґрунтування сутності трансакційних витрат, які виникають в діяльності страхових інституцій, та розроблення практичних рекомендацій щодо їх зниження. Методологічною базою дослідження є системний підхід, методи аналізу і синтезу, теоретичні та абстрактно-логічні узагальнення та гіпотези, методи порівняння та групування, метод класифікації. Результати. Виокремлено інституціональні ознаки, які притаманні становленню та розвитку страхових інститутів та інституцій. Визначено, що основною причиною виникнення трансакційних витрат у страхових відносинах є існування асиметрії інформації щодо об’єкту страхування, ймовірності реалізації страхового випадку, фінансової стійкості страховика тощо. Охарактеризовано основні види трансакційних витрат страхових інституцій: на пошук інформації, ведення переговорів, вимірювання, витрати специфікації та захисту прав власності, витрати опортуністичної поведінки. На основі проведеного дослідження розкрито потенційні способи мінімізації трансакційних витрат страхових інституцій: політика держави, вертикальна інтеграція, скорочення бюрократизації, розвиток інформаційно-комунікаційних технологій, трансакційний аналіз, процесна модель управління. Практична значущість дослідження полягає в обґрунтуванні необхідності здійснювати цілеспрямований вплив на величину трансакційних витрат страхових інституцій з метою їх мінімізації. страхова послугаItem Управління страховим портфелем(ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана», 2009-05-08) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей Леонидович; Мурашко, Олена ВолодимирівнаДисертація присвячена дослідженню та вдосконаленню теоретичних і практичних підходів щодо управління страховим портфелем в умовах розвитку конкурентноздатного ринку страхових послуг України. Розглянуто та проаналізовано загальнотеоретичні питання сутності страхового портфеля, класифікації та його впливу на фінансову надійність страховика. Обгрунтовано теоретичні та методологічні основи управління страховим портфелем. Проаналізовано особливості здійснення відбору ризиків, що приймаються на страхування, з метою формування збалансованого страхового портфеля. Розроблена комплексна система показників оцінки страхового портфеля, яка включає наступні групи показників: величини, структури, однорідності, збалансованості, доходності, збитковості та ризиковості страхового портфеля. Удосконалено методологічні підходи щодо формування оптимального страхового портфеля для окремого страховика на основі поєднання очікуваної прибутковості та величини ризику залежно від цілей управління страховим портфелем. Dissertation is devoted to the research and improvement of theoretical and practical approaches in relation to a management an insurance portfolio in the conditions of competitive market of insurance services of Ukraine development. In this dissertation was considered and analyzed the general theoretic questions of essence of insurance portfolio, classification and his influence on financial reliability of insurer. The theoretical and methodological basis of insurance portfolio management was grounded. It was analyzed the features of selection of risks, which are accepted on insurance to form the balanced insurance portfolio. It was devised the complex of methods of estimation of insurance portfolio, which includes the followings groups of indexes: size, structure, homogeneity, balance, profitableness, unprofitableness and risks of insurance portfolio. In this dissertation was improved the methodological approaches of forming of an optimal insurance portfolio for a specific insurer, that based on combination of the expected profitability and risk size, that was depended on the aims of an insurance portfolio management. Диссертация посвящена исследованию теоретических основ страхового портфеля, его влиянию на финансовую надежность страховой организации, а также определению путей усовершенствования процесса управления страховым портфелем в условиях развития рынка страховых услуг Украины. На основании критического обзора существующих научных исследований диссертантом даны определения важных экономических понятий, связанных с управлением страховым портфелем, а также усовершенствованы такие понятия как страховой риск и страховой портфель. Получила дальнейшее развитие классификация страховых рисков, страховых портфелей и детализация принципов формирования страхового портфеля.Item Шляхи подолання асиметрії інформації між основними контрагентами страхових компаній(Черкаський навчально-науковий інститут Університету банківської справи, 2019) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичУ статті досліджено існуючі підходи протидії проблемам, пов’язаним із асиметрією інформації. Для страхових компаній запропоновано розділити шляхи подолання цієї асиметрії на дві групи залежно від специфіки конфлікту інтересів, що виникає між її основними стейкхолдерами. Розкрито шляхи подолання асиметрії інформації між страховиком та страхувальником, менеджментом страхової компанії, її власниками та кредиторами. This article explores existing approaches to counteracting information asymmetry. For insurance companies asked to part ways to overcome this asymmetry into two groups depending on the specific conflict of interest arising between its main stakeholders. The ways of overcoming information asymmetry between the insurer and the insurer, the management of the insurance company, its owners and creditors are revealed. В статье исследованы существующие подходы противодействия проблемам, связанным с асимметрией информации. Для страховых компаний предложено разделить пути преодоления этой асимметрии на две группы в зависимости от специфики конфликта интересов, возникающего между ее основными стейкхолдерами. Раскрыты пути преодоления асимметрии информации между страховщиком и страхователем, менеджментом страховой компании, ее собственниками и кредиторами.Item Ідентифікація страхових ризиків та її значення для управління страховим портфелем(ДННУ “Академія фінансового управління”, 2011) Баранов, Андрій Леонідович; Baranov, Andrii; Баранов, Андрей ЛеонидовичРозглянуто теоретичні підходи до сутності поняття ""страхо вий ризик”. Опрацьовано й систематизовано дослідження у сфері класифікації ризиків, у результаті чого розроблено авторську загальну класифікацію ризиків. Запропоновано інноваційний підхід щодо застосування класифікації страхових ризиків в управлінні страховим портфелем. Theoretical approaches to the real meaning of ""insurance risk” are examined. Processed and systematized in the study in risk classification, resulting in the author’s overall risk classification. An innovative approach to the use of classification of insurance risks in managing the insurance portfolio is suggested. Рассмотрены теоретические подходы к истинному значению понятия «страховой риск». Обработано и систематизировано в исследовании по классификации рисков, в результате чего получена авторская общая классификация рисков. Предлагается инновационный подход к использованию классификации страховых рисков при управлении страховым портфелем.