Аналіз впливу факторів ризику на дохідність інвестиційного портфеля за допомогою моделі arbitrage pricing theory
No Thumbnail Available
Date
2024-06-22
Journal Title
Journal ISSN
Volume Title
Publisher
Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана
Abstract
Об’єктом дослідження є інвестиційний портфель, сформований з акцій українських компаній, що торгуються на фондовій біржі. Предметом дослідження є економіко- математичні моделі оцінки впливу факторів ризику на доходність інвестиційного портфеля, зокрема модель ціноутворення арбітражних операцій. Метою виконання кваліфікаційної бакалаврської роботи є аналіз впливу факторів ризику на доходність інвестиційного портфеля за допомогою моделі Arbitrage Pricing Theory та розробка рекомендацій щодо управління ризиками на основі отриманих результатів.У ході роботи практично застосувала модель арбітражного ціноутворення для аналізу ризиків інвестиційного портфеля з акцій українських компаній. Використала кореляційно-регресійний аналіз для оцінки факторів ризику за моделлю APT та економіко- математичне моделювання для розрахунку чутливості доходності. Результати обґрунтували стратегію управління ризиками для підвищення стійкості та доходності портфеля.
The object of the study is an investment portfolio formed from shares of Ukrainian companies traded on the stock exchange. The subject of the research is the economic and mathematical models of assessing the influence of risk factors on the profitability of the investment portfolio, in particular the model of pricing of arbitrage transactions. The purpose of the qualifying bachelor thesis is to analyze the impact of risk factors on the profitability of the investment portfolio using the Arbitrage Pricing Theory model and develop recommendations for risk management based on the results obtained. The work exit practically applied the arbitrage pricing model to analyze risks in an investment portfolio comprising stocks of Ukrainian companies. Correlation- regression analysis was used to assess risk factors under the APT model, and econometric modeling was employed to calculate yield sensitivity. The findings justified a risk management strategy aimed at enhancing portfolio resilience and profitability.
Description
Keywords
фактори ризику, доходність інвестиційного портфеля, інвестиційний портфель, модель ціноутворення арбітражних операцій APT, диверсифікація, risk factors, return on investment portfolio, investment portfolio, arbitrage pricing model, diversification
Citation
Ільїна К. В. Аналіз впливу факторів ризику на дохідність інвестиційного портфеля за допомогою моделі arbitrage pricing theory : бакалавр. диплом. робота : 051, Економіка / Ільїна Катерина Валеріївна ; наук. керівник Галіцина О. В. КНЕУ ім. Вадима Гетьмана, Навч.-наук. ін-т «Ін-т інформ. технологій в економіці», Каф. математ. моделювання та статистики. – Київ, 2024. – 64 с.